全球資產配置如何選擇
『壹』 如何全球資產配置
要進行全球資產配置第一步就是先拿到國外的身份,就是移民,拿到國外的永居卡。有了國外的身份再進行資產配置就能夠把自己的資產最大利益化
『貳』 資產配置的黃金三原則
首先第一步就是跨資產類別配置:
很多投資者過去投資的經常是聽這個朋友說投資機會很好我就去研究研究,那有一個投資機會我就去琢磨琢磨,但這種方式其實是不正確的。在這里也請大家記住一句話:無論做何種投資,資產配置的理念必須先行。
第二個就是:跨地域國別配置,即由人民幣到美元,由中國到全球。
作為投資人資產組合之中應該有相當一部分的海外配置。數據顯示美國投資者平均20%多的資產是配置到本國之外的,中國的投資者配置是多少呢?據調查,目前不超過5%。無論是為下一代上學,還是為養老,或是為其他企業的發展等等的需求,海外這一部分都應該有相當的比例。
黃金法則的第三個原則就是超配另類資產。
所謂另類資產,是指不同於傳統的股票、債券這類在高流動性市場交易的有價證券大類資產的其他資產,例如對沖基金、私募股權、油氣林礦等等。
投資另類資產的好處有兩點:首先由於另類資產並不在高流動性市場進行交易、很多機會和價值並不立刻被多數投資人發掘,因此常常出現對於風險錯誤定價,頂尖的機構有更多的機會幫助投資者獲得超額收益;另一方面,通過配置另類資產,在傳統資產組合里增加了多收益的多元性分散,起到降低風險的目的。
(2)全球資產配置如何選擇擴展閱讀
耶魯大學的捐贈基金創造30年近17%的年均回報,其中很重要的一點創新就是有1/3的捐贈基金資產是通過配置到私募股權來實現捐贈基金高收益的。而母基金通過對於私募股權的再配置,可以在保持優質股權標的高收益特性下,將風險進一步分散。
母基金將通過配置資金到更多的私募基金當中,可以實現在不同地區、不同發展階段、不同行業的分散化。因此母基金相對於單點投資私募股權是更好、更安全的方案,可幫助投資人穿越牛熊,持續數十年乃至更長時間,獲得兩位數甚至20%以上的超額預期回報。
我們正處於全球資產配置的黃金時代,投資者可將原來的固收、投機、單一的投資方向轉變多元的、全球化的資產配置。把握好資產配置黃金三原則,是中國投資人在未來幾十年裡資產管理的關鍵。盛景嘉成也願意在今後十年、二十年甚至更多的時間里幫助您一起進行資產組合的構築,通過自上而下構建全局的資產配置,幫您實現財富創造和傳承。
『叄』 資產配置到底有多重要我們又該怎麼做
說到資產配置,想必大家都不會太陌生,在如今這個時代,資產配置已經成為了自身,乃至家庭財富保值與增值的重要手段,人們越來越重視資產配置,尤其是對於多元化的投資產品和渠道需求與日俱增。有些人總認為自己錢少,不需要進行什麼資產配置。要知道的是,資產配置與錢多錢少關系不大,而是建立一種良好的資產觀念。
「全球資產配置之父」加里·布林森就說過,做投資決策,最重要的是要著眼於市場,確定好投資類別。從長遠看,大約90%的投資收益都是來自於成功的資產配置。值得一提的是,資產配置往往需要根據投資者的風險承受能力、投資目標及投資周期而制定的。
如果細細的追問起來,什麼是資產配置,為什麼要進行資產配置這類問題時,其實很多人對此是一知半解的。
什麼是資產配置 ?
資產配置主要是一種投資策略,一般來說,它是以投資者的風險偏好為基礎,通過定義並選擇各種資產類別、評估資產類別的歷史和未來表現,來決定各類資產在投資組合中的比重,以提高投資組合的收益風險比。
資產配置的核心是資產種類和具體投資的多元化。其主要目標是基於投資者本身的風險偏好與收益預期,追求更優的投資收益風險情況,以及在一個較長的時間跨度內實現更高的回報和更低的風險。簡單一句話就是通過將自己的投資放在不同的籃子里來保證用最少的風險獲取最大程度的收益。
為什麼要做資產配置?
1、90%的失敗投資因為沒有做資產配置
美國經濟學家馬科維次通過分析近30年來美國各類投資者的投資行為和最終結果的大量案例數據發現:在所有參與投資的人群裡面,有90%的人不幸以投資失敗而告出局,而能夠幸運存留下來的投資成功者僅有10%!而這10%的人就是做了資產配置。
為什麼會出現這種情況?主要就是資產配置分散了投資風險,減少了投資組合的波動性,使資產組合的收益趨於穩定,不會出現一損俱損的情況,比如你100萬,50萬投資股票,40萬投資房產,剩下的放在貨幣基金,假設你遇上了股災,股票損失30萬,但是房價一直在上揚,就可以部分或者全部彌補你在股票上的虧損。
2、抵抗人生財富周期
我們一生會經歷不同的人生階段,同時各個階段收入和支出的特點也不同,相應的投資需求也不一樣,而合理的資產配置能夠幫我們實現投資需求。
3、跑贏通貨膨脹
通貨膨脹的影響正悄悄地滲透我們吃、住、用、行等生活的方方面面,大到房產,小到柴米油鹽,一切的一切似乎都在進行著一場轟轟烈烈的「價格革命」,錢的購買力在下降!
所以要跑贏通脹單一的存款是做不到的,這個時候就需要做資產配置。
如何進行合理資產配置 ?
俗話說:「看菜吃飯,量體裁衣」。我們無論做什麼事都要結合自身。投資和其他事情一樣,沒有最好的,只有最適合的。所以資產管理一定要結合自身情況。
1、緊急又重要的錢需要預留,絕對保證
這個象限里的錢,在時間和重要性上都排在最前面。關於資產負債率多少合適,需要考量的因素很多,包括家庭成員的年齡構成、風險承受能力、收入是否持續穩定,家庭保障是否完善等等。
2、重要不緊急的錢要早作打算,長期投資
了解復利公式的人都知道,復利有三個關鍵因素,決定了未來的總體收益,本金、時間和收益率。因此,資產配置這件事越早開始越好,隨著經驗的積累收益率會提高。這一象限的要點是保障本金安全,確保一定收益,讓其持續成長。
3、 緊急 不重要的錢盡量控制,減少支出
花錢主要以基本生活支出為主,也就是吃喝拉撒、衣食住行的日常消費。在馬斯洛層次需求理論中,滿足第一個層次,即生理需要的支出。這一方面的支出必不可少,原則上應該盡量控制,保障基本需求即可,無需為了面子或者膨脹的慾望買單,否則直接影響其他象限資金的管理。
4、不緊急不重要的錢,可適當隨心隨性
除了儲蓄賬戶和消費賬戶外,還要設立一個享樂賬戶,時刻的節衣縮食並不能給我們帶來快樂,人有的時候,需要這樣一個賬戶,讓自己活得更多的滿足感,這種內心感受,會讓你對金錢,對自我,都更有掌控力,也會幫助我們,在分配金錢的時候,更有界限感,然後更好地去配置家庭資產。
『肆』 資產配置有幾種類型
資產配置主要類型有:
一、從范圍上看,可分為全球資產配置、股票債券資產配置和行業風格資產配置;從時間跨度和風格類別上看,可分為戰略性資產配置、戰術性資產配置和資產混合配置;
二、從資產管理人的特徵與投資者的性質上,可分為買入並持有策略(Buy-and-holdStrategy)、恆定混合策略(Constant-mixStrategy)、投資組合保險策略(Portfolio-insuranceStrategy)和戰術性資產配置策略。
在現代投資管理體制下,投資一般分為規劃、實施和優化管理三個階段。投資規劃即資產配置,它是資產組合管理決策制定步驟中最重要的環節。對資產配置的理解必須建立在對機構投資者資產和負債問題的本質、對普通股票和固定收入證券的投資特徵等多方面問題的深刻理解基礎之上。
(4)全球資產配置如何選擇擴展閱讀:
資產配置基本流程:
一、目標和限制因素
通常需要考慮到風險偏好、流動性需求和時間跨度要求,還需要注意實際的投資限制、操作規則和稅收問題。比如,貨幣市場基金就常被投資者作為短期現金管理工具,因為其流動性好,風險較低。
二、資本市場期望值
這一步驟非常關鍵,包括利用歷史數據和經濟分析,要考慮投資在持有期內的預期收益率。專業的機構投資者在這一步驟具有相對優勢。
三、資產組合類項
一般來說,資產配置的幾種主要資產類型有:貨幣市場工具、固定收益證券、股票、不動產和貴金屬(黃金)等。
四、有效組合邊界
找出在既定風險水平下可獲得最大預期收益的資產組合,確定風險修正條件下投資的指導性目標。
五、尋找最佳組合
在滿足投資者面對的限制因素的前提下,選擇最能滿足其風險收益目標的資產組合,確定實際的資產配置戰略。資產配置是一個綜合的動態過程,投資者的風險承受能力、投資資金都會不斷的發生變化,所以對不同的投資者來說,風險的含義不同,資產配置的動機也不同,所以最終選擇的組合也不一樣。
參考資料來源:網路—資產配置
『伍』 資產配置的黃金三原則
一個是要檢視貨幣層面的資產規模,是否有缺位的配置。第二是要關注投資機會,豐富資產投資,使得資產配置更為多元化。第三是要加大另類資產的佔比,比如私募股權、對沖資金的投資,達到整體希望的收益率
『陸』 個人怎麼進行海外資產配置
可以分配到投資類和投機類兩者工具中。
投資類:公司股票,政府和公司債券,銀行存款,房地產
投機類:鬱金香(荷蘭著名的鬱金香狂熱),藝術品,比特幣等等。
公司股票:因為公司股票可以給予投資者紅利(即部分的公司盈利)。
政府和公司債券:債券(如果是投資級別的)基本上可以保證本金(在絕大多數情況下),並且有利息收入。
銀行存款:基本上可以保證本金,並且有利息收入。
房地產:租金收入。
投機類,比如鬱金香(荷蘭著名的鬱金香狂熱),藝術品,比特幣等等。這些「投機」標的共同的特徵是:標的本身沒有內在回報,因此其估值很大程度上取決於市場(即其他人)的鍾愛程度。
(6)全球資產配置如何選擇擴展閱讀:
在全球范圍進行資產分配的注意事項:
是對將要投資的國家和地區對外商的投資政策和各種相關的法律、法規、風俗習慣、市場狀況、消費特點、產業競爭力等進行深入的了解。
特別是對法律法規的了解,一般國家對大規模的並購都有警惕的心理,主要是利用反壟斷方面的立法對並購加以限制;而對外資投資建廠則採取歡迎的態度,甚至有優惠的政策。
例如美國對境外投資建立中小企業就有鼓勵政策。美國對少數族裔商業也有扶植,美國少數族裔有西裔、非裔、亞裔等,因此華商小企業就有雙重優惠,若為婦女企業則能有三重優惠。
是要選准投資的產業定位。不同的國家和地區對境外不同產業應選取中國有優勢而對方相對薄弱或地方歡迎投資的產業。
如東盟和一些非洲、拉丁美洲國家、前蘇聯和東歐的部分國家在需要投資量較大的石油天然氣、金屬礦產、森林和漁業等領域的開始力量比較薄弱,中國企業容易進入,如果對該國(地區)能給予合理的回報,他們對中國企業去投資與他們共同開發資源一般是持歡迎態度的。
『柒』 海外資產配置是什麼
問題一:海外資產配置是什麼 就是通過購買海外(包括香港)股票、基金、債券、房產、保險、外匯等商品,對個人資產進行投資、配置,預防人民幣波動貶值而造成的損失,一般以美元、港元、歐元為主
問題二:海外資產配置是什麼意思? 你好樓主,就是把你的部分國內的資產配置到海外,減小資產的投資風險,因而找大一點的平台還是有必要的,比如泛高體娛就挺好的。
問題三:如何有效配置海外資產 隨著人民幣貶值預期的來臨,越來越多的人開始關注海外資產配置。
而國家也提供了越來越多的海外資產配置渠道。
從資產配置的角度,把視野放在全球也是應有之義。因為資產配置局限在國內,很多風險是無法分散的,尤其是基於單一國家的系統風險。例如當年當年東南亞危機時,馬來西亞國內的主要資產類別(如房地產、股票、債券、基金)都在跌,所以資產配置也沒用。這是海外資產就管用了。
知道了這種必要性。下一個問題就是如何海外配置。
首先可以考慮以下工具:買外幣、海外購房、購買QDII、購買全球定價的國內資產(如黃金、原油等期貨產品,或者相關上市公司股票)、其他外幣資產。其中QDII有很多選擇,有股票型(美國的、歐洲的等)、債券型、大宗商品的、貴金屬的、房地產的等等。
那麼配置比例呢?
這個問題是最復雜的。因人而異。我自己的想法是最大不超過30%。從中長期角度講,我更相信中國是最好的,貶值只是短期的。我相信改革最終會成功,那時人民幣資產是最棒的。
這個就看你自己怎麼看了。
問題四:有哪些做海外資產配置的互聯網金融平台 據了解,目前做海外資產配置的平台有點融網、麥麥提、新聯在線、積木盒子、投米網、陸金所等。
問題五:海外資產配置哪個類別靠譜 中國與全球經濟都在變局之中,如果說今年資產配置非常難,明年面臨的風險因素將更多,市場將更為波動,明年將是資產配置更為艱難的一年。
全球化的資產配置在大方向上沒有問題,伴隨著人民幣國際化,錢走出去是一個大趨勢。尤其在中國,全球資產配置所佔總資產的比例非常低,只有2%左右。而在發達國家,這個比例要高很多,比如在日本,30%的資產投資境外;歐美持有境外資產占家庭總資產的比值是10%到20%之間。可見,中國的境外資產配置剛剛起步。
配置美元資產?
全球資產配置必須先從美國講起,美國為什麼要加息?因為美國的就業狀況非常好,5%左右是美國的自然失業率,他們現在已經進入了一種 「自然失業狀態」。這種情況下,如果企業不加工資,就很難找到好員工,所以美國現在的工資增長是一個潛在的通脹威脅,美聯儲必須加息來面對。
配置美國股權類資產是否是好的選擇?工資成本上升、融資成本上升、美元強勢,這讓美國明年企業盈利的增長和銷售的增長都非常難。為什麼沒有增長呢?因為強勢美元,美元已經強了好幾年,對歐元已經升值了15%左右,美國公司如果在歐洲有百分之十幾的增長,換成美金也被美元升值吃掉了。此外,美國股票經過六七年的牛市,達到了17、18倍的市盈率,估值已經非常高了,在歷史上市盈率的峰值也就在18、19倍左右。不能因為擔心人民幣貶值,盲目地進行海外資產配置。
歐洲?日本?
歐元資產不被看好,他們的經濟復甦還在艱難的起步之中。美元加息,但是歐洲、日本要繼續的量化寬松。有史以來,全球的經濟史和金融史里很難出現世界上主要的央行動作不是同步,而是相反的。巴黎的恐怖襲擊,可能還會加大歐洲量化寬松的決心,因為這個對歐洲經濟打擊很大。
明年人民幣對歐元及日幣可能繼續升值,所以如果去配置歐元或日幣資產而不做外匯對沖的話,歐元、日幣資產的超額回報會被匯率貶值吃掉。散戶一般不會去做匯率對沖,因為匯率市場的風險把握是非常專業化的,通過機構才能實現。
2016,人民幣加入SDR(特別提款權),海外資產配置是一個大趨勢,但在中短期操作上要謹慎。資產配置不要以所謂的區域劃分,如果以區域的角度來思考問題,明年將非常難。
香港是一個非常好的境外配置市場
香港是一個非常好的境外配置市場。首先香港是美元類資產,可以分散人民幣風險。當然由於美聯儲加息,香港股市明年也會有很 *** 動,新興市場的波動對香港這個高度流通的市場也會有影響。
所以明年香港一定不要買傳統產業的資產,這是所謂的老香港。香港有中資類、類人民幣資產,這些資產與A股的折讓有4%,有些個股更大,同樣的公司、管理層、產品,只是在不同的地方上市,有這么大的價差,肯定是市場隔閡造成的。將來市場一定會融合起來,這是趨勢,而且過程不會太長。
中國80、90年代的價格雙軌制改革,讓很多人賺了很多錢。現在A股和H股的價差,是另一個雙軌制改革賺錢的機會。通過人民幣國際化、市場融合,可能很快就會變成單軌制。所以在買香港資產的時候要做好策略性的把握,選好行業,買有成長性的中資概念股。
問題六:為什麼說海外資產配置是個新陷阱 因為打著海外資產配置的騙子越來越多,真正懂得其要義的人卻很少。所以很容易讓人誤解為這是一個陷阱。隨著人民幣進入一個下行通道,單一境內貨幣的資產形式勢必存在貶值的壓力。進行海外資產配置,達到區域多元化、幣種多元化、資產形式多元化的分散型投資理財,就勢在必行。現在的問題是,即使你真的明白了其必要性,你未必有能力來真正實施這個海外資產配置的具體方案。因為中國隨著外匯儲備的連續6個月下滑後,中國開始實行嚴格的外匯管制。你手持大把待貶的人民幣卻出不了境。
問題七:海外資產配置哪個類別靠譜 境外分紅儲蓄險算是相對比較靠譜的海外資產配置。既穩定又不會虧本,收益也比國內的同類產品高許多。關鍵在於風險低,安全性高。
問題八:國內海外資產配置市場有多大 如果中國境內居民私人可購匯並支配的外匯有1萬億美元,那麼海外資產配置這塊蛋糕就有1萬億美元。只不過這只是一個理論假設。實際上制約這個國內居民海外資產配置的因素還有很多:外匯管制、目的地簽證限制、投資人海外投資經驗、投資偏好等等。
問題九:個人怎麼進行海外資產配置 隨著人民幣貶值預期的來臨,越來越多的人開始關注海外資產配置。而國家也提供了越來越多的海外資產配置渠道。
從資產配置的角度,把視野放在全球,因為資產配置局限在國內,很多風險是無法分散的,尤其是基於單一國家的系統風險。例如當年當年東南亞危機時,馬來西亞國內的主要資產類別(如房地產、股票、債券、基金)都在跌,所以資產配置也沒用。這是海外資產就救命稻草了。
首先可以考慮以下工具:
買外幣、海外購房(海投金融美房寶)、購買QDII(百億美元投資獨角獸基金)、購買全球定價的國內資產(如黃金、原油等期貨產品,或者相關上市公司股票)、其他外幣資產。其中QDII有很多選擇,有股票型(美國的、歐洲的等)、債券型、大宗商品的、貴金屬的、房地產的等等。
那麼配置比例呢?
這個問題是最復雜的。因人而異。我自己的想法是最大不超過30%,國內保持5-10%左右的貨幣基金,3-40%房產,其他的股票基金等。
問題十:為什麼要海外資產配置 2014 專業點說就是(1)分散風險(2)提高收益(3)減小持單一貨幣資產的風險
解釋1下,全球配置,意思是可以在整個地球上的市場,為何能(1)分散風險,假如在相同情況下,全部財產是投資中國股票,中國股市不好,就遭殃。但全球配置你可以投資中國、美國、英國、法國……中國市場虧損了,只是占其中一份。為何能提高收益(2)全球市場選擇更多,就像要在1個湖釣魚,A只能在一個位置掉,B能隨意在湖的任意位置掉,假如他們釣魚技術一樣,你說那個人更可能吊更多的魚呢? 至於(3)持單一貨幣資產有何風險,舉個歷史實例,蘇聯解體前,1盧布=1.12美元,後來卻1000多盧布才等於1美元。